Australia Securities & Investment Commission

comunicado de prensa (23-141mr) asic emite la primera orden de suspensión ddo por no tomar medidas razonables en la distribución de cfd publicado el 2 de junio de 2023 asic ha emitido una orden de suspensión provisional que impide Mitrade Global Pty Ltd ( MiTRADE ) desde la apertura de cuentas comerciales o la negociación de contratos por diferencias (cfds) o contratos de margen de divisas (margen fx) hasta inversores minoristas. La acción de asic fue en respuesta a preocupaciones de que MiTRADE no tomó medidas razonables que pudieran dar como resultado que la conducta de distribución fuera consistente con su determinación del mercado objetivo (tmd). Esta acción es el primer uso por parte de asic de sus poderes de orden de suspensión en respuesta a una contravención de las obligaciones de pasos razonables con respecto a un producto financiero desde que las obligaciones de diseño y distribución (ddo) entraron en vigor en octubre de 2021. A asic le preocupaba que MiTRADE se basó en un cuestionario para inversores minoristas con importantes deficiencias como paso clave para el cumplimiento de sus obligaciones. al solicitar una cuenta comercial, MiTRADE El cuestionario instó a un posible inversor minorista a revisar cualquier "respuesta inaceptable" que indicara que no era probable que el inversor se encontrara en el mercado objetivo de los productos. más, MiTRADE permitió a los inversores minoristas intentos ilimitados de aprobar el cuestionario. A ASIC también le preocupaba que MiTRADE Las medidas adoptadas para reducir la probabilidad de que la conducta de distribución fuera incompatible con el tmd incluyeron una evaluación inadecuada de si era probable que los inversores minoristas estuvieran en el mercado objetivo de los CFD, en el cuestionario o de otra manera. asic consideró que MiTRADE Cuestionario de: no investigó adecuadamente los objetivos y necesidades de los inversores minoristas para permitirles MiTRADE evaluar adecuadamente si es probable que los inversores se encuentren en el mercado objetivo descrito en su tmd para los productos CFD y de divisas de margen, complejos y de alto riesgo, apalancados; y carecía del grado de especificidad necesario para evaluar adecuadamente si la distribución a los inversores minoristas probablemente sería coherente con MiTRADE Los criterios del mercado objetivo sobre conocimiento y experiencia, en relación con el comercio de divisas con margen y CFD. Según ddo, un emisor y distribuidores de un producto financiero deben tomar medidas razonables que resulten, o que sean razonablemente probables, que la conducta de distribución relacionada con los inversores minoristas sea coherente con la tmd del producto. la orden de suspensión provisional es válida por 21 días a menos que se revoque antes. asic emitió la orden provisional para proteger a los inversores minoristas de la adquisición de CFD o divisas de margen de MiTRADE , cuando dichos productos puedan no ser adecuados para sus objetivos, situación o necesidades financieras. la orden no impide MiTRADE a los clientes existentes de variar o cerrar sus posiciones de CFD. antecedentes hasta la fecha, asic ha emitido 41 órdenes de suspensión provisionales bajo ddo, incluida la orden de MiTRADE . De las 41 órdenes de suspensión provisionales emitidas, 33 se han levantado tras las acciones adoptadas por las entidades para abordar las preocupaciones de Asic o cuando los productos fueron retirados, y ocho permanecen en vigor. asic ha llevado a cabo vigilancias específicas para comprobar si los emisores y distribuidores de productos cumplen con ddo. Cuando las empresas no están haciendo lo correcto, la ASIC puede tomar medidas rápidas en virtud del ddo para alterar la mala conducta y evitar posibles daños a los consumidores. El 3 de mayo, asic pidió a los emisores de productos de inversión que "mejoraran su juego" después de que una revisión inicial encontrara un margen significativo para mejorar la forma en que cumplen con sus obligaciones de diseño y distribución. El informe 762 Obligaciones de diseño y distribución: productos de inversión (representante 762) describe los hallazgos de la revisión y las acciones tomadas por asic en respuesta (consulte 23-115mr). Los CFD y FX de margen son contratos de derivados apalancados que permiten a un cliente especular sobre el cambio en el valor de un activo subyacente, como tipos de cambio (en el caso de FX de margen), índices bursátiles, acciones individuales, materias primas o criptoactivos. La orden de intervención de productos de asic para CFD reforzó la protección del consumidor después de que las revisiones realizadas en 2017, 2019 y 2020 descubrieran que la mayoría de los clientes minoristas pierden dinero operando con CFD (consulte 20-254mr). En abril de 2022, la ASIC extendió esta orden por cinco años más hasta el 23 de mayo de 2027 (consulte 22-082MR). El sitio web moneysmart de asic tiene más información sobre el comercio de divisas y los CFD. Nota del editor: tras una audiencia celebrada el 22 de junio de 2023, la asic prorrogó la orden de suspensión provisional contra MiTRADE prohibir la misma conducta contemplada en la orden de suspensión provisional inicial. Nota del editor 2: tras la orden de suspensión provisional dictada el 22 de junio de 2023, MiTRADE abordó las preocupaciones de asic con respecto a su falta de adopción de medidas razonables que pudieran resultar en que la conducta de distribución fuera consistente con su tmd. asic revocó la orden de suspensión el 26 de julio de 2023.