ASIC支持提高资本筹措信息披露的透明度

ASIC指出，其注意到澳大利亚证券交易所(ASX)2020年3月31日的集体豁免决定----临时额外配售容量和2020年4月22日的集体豁免的进一步修订，以及最近发布的第04/20号合规更新。ASIC支持澳洲证券交易所于2020年3月31日公布的临时紧急集资豁免的公司正在进行的配售分配和股票购买计划（SPP）的强化披露要求。

这些要求反映了ASIC期望董事必须向市场提供透明的信息披露，说明他们所做的集资决定符合公司的最佳利益。

发行人和持牌人也应考虑“第605号报告书——股权筹集交易中的分配”的调查结论。该报告概述了一些较好的做法，供上市公司董事在筹集资本时和参与交易的被许可人考虑。这些做法包括积极主动与交易相关的持牌人接触，了解他们的分配建议，并考虑集资对现有证券持有人的影响。

专员John Price表示，'董事在作出筹资决定时，应以公司的最大利益为出发点。他们不仅要考虑集资的速度和确定性，还要考虑公平性。公司应尽可能保持透明度，并准备好向股东解释他们所做的集资决定。

ASIC对依托ASX豁免权进行的配售和SPP进行监督。

正如 2020 年 4 月 22 日的類別豁免修訂及第 04/20 號合規更新中所述，發行人須向 ASX 及 ASIC 提供依據類別豁免而完成的集資的詳細分配表。

ASIC将审查分配表，并监督公司就配售、供股和SPP所做的披露，以确保其准确、足够详细，并提供有意义的披露，而不是 流于形式的空话。

例如，关于配售的说明：

“主要是按比例向现有股东配售 ”的描述，还应包括为什么一些现有投资者受到不同待遇的原因；以及“80%分配给现有持有人”，但没有解释这一分配的依据，也没有解释是否按比例分配。

不依赖ASX豁免的集资行为

更广泛地说，ASIC还将根据第605号报告的调查结果继续开展监督工作。这项工作将审查持牌人和董事在利用临时紧急集资救济以外的集资活动中的行为。

ASIC认为，ASIC的临时豁免规定的强化披露也适用于其他无需依赖豁免的集资活动。ASIC称鼓励公司对所有的配售和SPP进行此类披露。