DBG Markets盾博:2024年12月11日市场报告

市场概述

周三，亚洲股市和美元暂停上涨，因为投资者在为加拿大可能的降息做准备，并在等待一份关键的美国通胀报告。市场对美联储下周降息的预期仍然很高，其可能性高达 85%。然而，随着华尔街指数在纪录高点附近徘徊，失望的可能性隐约可见。

加拿大在本轮周期内已降息 125 个基点，目前预计将再降息 50 个基点，使其隔夜利率降至 3.25%。这一预期是由于加拿大 11 月份失业率急剧上升至 6.8%，为八年来最高。同样，市场预计欧洲央行周四将降息，而瑞士国家银行降息50个基点的可能性为61%，这可能会冷却法郎的涨势。

在澳大利亚，储备银行周二将利率维持在 4.35% 的稳定水平，但省略了之前关于维持限制性政策的措辞，表明其基调发生了变化。这一变化导致澳元暴跌，凸显出降息预期不断增强。

黄金 - 黄金价格目前看涨，因为整体价格动能已超过前一波段高点。RSI 显示势头强劲，但出现背离，表明市场有可能很快发生转变。MACD 也显示出强劲的势头和购买活动的力量。地缘政治风险，加上下周美元降息的预期，进一步支持市场继续看涨。分析师预计会有更多的上涨动力，黄金有可能在降息宣布前创下新高。

中国也已恢复购买黄金，以增加其储备，从而推动黄金走强。

白银 - 白银价格在昨日交易时段后保持平稳，在前一波段高点之后没有出现明显的波动。目前的低点可能是继续看涨之前的潜在底部。RSI 指示盘整，而 MACD 反映出看跌势头正在减弱，交叉信号暗示看涨转变的可能性。总体价格走势支持下周再次出现看涨行情的预期。

DXY - 美元在 CPI 报告公布前保持涨势。尽管价格回调乏力，但 RSI 显示超卖，凸显看涨势头强劲。MACD 近期交叉，但与之前的交叉一样，预计这次交叉将是短暂的。总体而言，由于交易员们预计即将公布的通胀数据将影响下周的降息预期，因此价格动能仍处于盘整状态。要确定美元是进一步走强还是走弱，还需要更清晰的信号。

英镑兑美元 - 如当前图表所示，英镑仍在盘整，等待 CPI 报告提供的线索来决定市场方向。MACD 和 RSI 均保持中性，反映了市场的不确定性。进一步的价格数据将有助于决定英镑是打破当前区间还是维持盘整。

澳元兑美元 - 澳元跌至新低，MACD 显示出强劲的势头和力量。虽然 RSI 显示出夸张的水平，并有可能从低点回调，但预计仍将继续看跌。更深层次的回调可能会为美元进一步走软铺平道路，但由于降息预期不断增强，澳元仍面临压力。澳大利亚央行决定将利率维持在 4.35% 不变，这一决定带来了重大进展，包括删除了之前有关限制性政策的措辞。澳大利亚央行行长米歇尔-布洛克（Michele Bullock）的谨慎立场和对数据依赖性的强调表明，在经济状况疲软、工资增长放缓和商业活动减少的支持下，澳大利亚央行有可能在 2024 年初降息。

新西兰元兑美元 - 在 RSI 和 MACD 的支持下，新西兰元的卖出势头有所增强。尽管价格小幅回调，但超买的 RSI 水平进一步确认了看跌情况。分析师预计，随着整体价格走势发出看跌持续的信号，市场将继续面临抛售压力。

欧元兑美元 - 尽管目前的价格走势显示盘整，但欧元买盘持续。MACD 刚刚进入看涨区域，但尽管市场走势疲软，RSI 仍发出超买信号。分析师预计价格动能将出现看跌反转，交易商将继续盘整，等待欧洲央行的进一步澄清。

美元兑日元 - 随着价格走高，日元继续走软，反映出强劲的买盘势头。尽管出现回调，但 MACD 显示看涨持续，RSI 仍处于超卖水平。市场情绪倾向于价格进一步上涨，表明买盘趋势持续强劲。

美元兑瑞郎 - 在对瑞士央行降息的预期下，瑞郎再度走软。MACD 反映出买盘动能增强，RSI 支持这一前景，尽管水平较低且存在背离。分析师预测，法郎价格走势将继续看涨。

美元兑加元 - 在加拿大央行预期降息之前，加元面临更大压力。大幅降息可能会进一步削弱加元，使价格突破 1.41774。RSI 显示了夸张的卖盘水平，而 MACD 则显示了更深回调的可能性。不过，目前的价格水平可能已经是进一步上行之前的底部。