一文看懂ROC變動率指標

ROC是個簡單的短趨勢性指標，名稱叫變動速率。稱其為短趨勢性，是因為演算法只截取了12個單位時間，而且該指標並不能反映趨勢方向，只能反映趨勢運行中的節奏變化，也就是趨勢中的次級折返的頻率和力度，並稱其為變動速率。這是該指標名稱的含義。

貼個RU的月線連續圖。

圖中反映的是一波完整的月線級漲跌迴圈。這波迴圈造就了數個期貨界的神話。高位是個典型的頭肩頂形態，綠線是頸線，有效跌破後，長期空頭趨勢便出來了。

看空頭趨勢的運行過程中，ROC始終在一個矩形邊界內震盪，這就是ROC的變動速率體現的作用。有兩點就可確定一條直線，在跌勢確認，也就是上攻頸線無果轉跌後，ROC的上下邊界也就確定了（4個箭頭，兩條黃線）。後市只要是良性的下跌趨勢，那麼K線的下降速率就會與前面頭肩右半部分的速率大體相同，也就是說，頭肩的右半部分的下跌速率為後市的空頭趨勢定了個基準。相應的，ROC也會在此基準的震盪區間內波動。

注意ROC上邊沿並不是從最高點開始定第一點，而是以右肩定為第一點（第一個藍色箭頭），因為只有出來右肩，才能知道後面有可能會出現跌勢，第二個箭頭處是反彈上攻頸線失敗的高點位置，圖形上確認跌勢，ROC才能確定上邊沿，這樣才有效。圖形不確認，那就只是個高位震盪。ROC的下邊沿，是右肩形成前的低位及第一次跌破頸線後的低位兩點，跌勢確認後，這兩點的連線才有效，反映的是下跌途中，跌到什麼程度，會引起多頭抵抗，並在此位置做多頭蓄勢。

跌勢確認後，ROC的上下邊界也就確定了。在趨勢運行中的使用原則：只要ROC不出邊界，那麼趨勢就是良性的，且會繼續運行下去；出了邊界，說明短期波動強烈，行情有可能出現趨勢加速或完結反轉。

在上下邊界中，可以把ROC當做單點K線與單均線的組合使用。ROC是單點K線的連線，每個點就是只有收盤價的K線；ROCMA為ROC的均線，單根均線。使用方法很簡單，ROCMA上揚，ROC踩線處多；ROCMA下探，ROC頂線處空。ROCMA的上揚下探已經代表短趨勢確認。至於ROC頂踩到上下邊界時能不能反手，可以小倉位試單，待ROCMA拐頭時確認加倉。尤其是在大趨勢運行很長時間後，這種抄底摸頂的做法，以安全為先。另外，在倉位控制上，順大趨勢重倉，次級折返輕倉。

這只是看ROC震盪粗略的說，具體的進出場點，還是要在K線上找。ROC是比較超前的，原因還是與其演算法截取的單位時間段較短有關。比如圖中一個明顯的例子。

ROC在A點踩到下邊沿後逐步上行，但K線還要繼續向下運行一段，至B點後才開始反彈。A點前的數個12個單位時間，K線做了大幅下跌，造成ROC快速下探踩邊，但能量是有慣性的，A點後快速小幅反彈了一下，接著繼續跌，充分釋放短期空頭動能，至B點才穩住。此時B對應的ROC已經逐步上揚了，A與B形成底背離，確認後才是安全的多單進場點。

那麼A之後的迅速反彈是什麼呢？是這一小段的4浪反彈。月線上看著不明顯，日線上就明顯了，還是有一定幅度的，手癢可以做，但抓的時候，必須要看清當時K線所處的位置，而不是只看ROC去操作。

再有，還可以用我在前幾個回答中提到的時空幅度方法做測量，其實就是預測，比如圖中：

在第一個基準跌勢上畫江恩箱，確定斜率時長，後面只要ROC開跌，就從起跌點按等斜率畫線段（圖中藍色線段），末段畫到下邊沿為止，這樣下跌時長就能有個大體的預期。這是一整條系統，ROC只是其中一部分，用其測算的時長可以對應到相應的波浪時長，相互做驗證（波浪時長，也可以由江恩線做測量，具體就不畫，太亂）。

再來一個例子，同時段，同屬化工品的塑膠連續月圖：

同屬化工，但走的不太一樣，是吧。

ROC確定上下邊的方法一樣，但一定要找准這波跌勢是從什麼時候開始的。頂部形態不同，橡膠是個頭肩，塑膠是個擴散三角。

擴散三角，實際上就是一波上升五浪後的調整浪，圖上已經標出來了。ABC調整浪，不是跌勢的開始，而是蓄勢，因為調完之後還可繼續漲，ABC成為更大一級別的二浪。但這個不是，ABC後的白色線段做過度，之後才是下跌五浪。白色線段中沖高沒破高點，下跌後再沖高，被綠線成功壓 制，這時，跌勢確認。所以，找點怎麼找，不能瞎找。

ROC的上下邊初始四個點已經標出，注意我是找的哪四個點。

前面說過，如果趨勢良性運行，ROC是要在上下邊內轉悠的，一旦出邊界，就要說明些問題。當然會有毛刺，可以忽略，但毛刺過長，就不得不引起重視，就像圖中紫色圓圈那樣。

從圖中浪型上看，在2011年底完成五浪下跌，後面是ABC調整。B浪，也就是ROC中第三個藍色線段中，K線快速打底，跌破前面5浪的低點，這說明ABC是要走個非常規平坦型，也就是說C浪要衝破A浪高點。此時ROC也到達下邊界，可藍色線段沒到，時間還沒到。還要不要等？

做盤，一定要跟勢。ROC踩底反彈，雖然時間沒到，但上攻的能量已經起來了，別忘了，藍色線段只是預測。幅度到了，跟幅度；時間到了，跟時間。哪個先到跟哪個，但決策依據是K線形態，不能絕對的跟。B浪後，K線重心逐步升高，C浪是能看出來的，且高點大概率要破A浪高點。長線空單底倉還可以保留，但短線就不能重倉空了，要順勢，跟勢。

跟多，仍然可以用前面江恩線的上升斜率（上升和下降斜率是一樣的）畫線段，圖中的紅色線段。2013年初，是對C浪的調整，這是過渡（白色線段），K線整體重心仍然是不斷上升，那麼新一波漲勢就要出來了，後市仍可以用基準斜率線段做預測。

這裡注意一點，自確定ROC上下邊界後，直至當下ROC再次突破上邊沿，中間這段，始終在邊線內運 動，這說明2013-2014上半年這段的漲勢，仍是對前面下跌五浪的調整，或者說，基礎能量轉換的方式並沒有發生變化，仍在空頭趨勢中，不能當成牛市對待。

牛熊市轉換，最直觀的是從K線上判斷，什麼時候突破2008-2009年的上漲五浪高點，什麼時候才算走牛。那時再重新確定ROC的上下邊界，重新畫江恩線確定基準斜率和時長。即便重畫的邊界可能與現在的邊界重合，但基礎能量變了，就不是一個意思了。

上面說的這些，是不是很麻煩？確實有點，但能靈活熟練運用，就不會覺得麻煩。我也能理解大部分朋友對待技術分析的觀點。技術分析，用好了就是神器，用不好就是神棍。確實不容易掌握，但既然選擇走技術派，就得下功夫去練，研究。否則就轉基本面派，但我告訴你，基本面更難，不然我就用了。